1、北交所开市五周年：主题基金业绩高至77%、券商做市加速补位

　　（来源：北京商报）11月15日，北交所迎来开市五周年。从81家到355家上市公司，总市值从2886.94亿元到7774.38亿元。五年间，北交所实现数量、规模、机构参与度的显著提升，61只主题基金、24家券商做市进一步强化资金与交易两端，流动性整体改善。不过，从产品业绩来看，不同主题基金之间也存在明显分化，首批8只产品首尾业绩差超100个百分点。有业内人士表示，未来，北证50ETF、新股市值配售等政策方向仍是市场期待的焦点，有望进一步激发市场活力。主题基金数量扩容、业绩分化2021年9月，宣布设立北交所的消息落地，同年11月15日即正式开市，首批81家企业挂牌。

2、替公募海外调研买单，国盛证券踩中连环雷

　　来源：钛媒体文 | 深蓝财经，作者 | 王鑫监管半月前点名的境外调研违规名单，终于揭开第二张底牌。11月6日，江西证监局一纸警示函，坐实了G2的身份——国盛证券。违规事实查得很清楚：公司存在为公募基金管理人承担境外调研期间门票、调研中介等费用的情形。处罚不算重，只是警示函、记入诚信档案，但信号足够刺眼。这不是偶然的一次操作，而是卖方研究在佣金收缩之下，越来越普遍的费用腾挪套路。监管名单对上号，国盛证券坐实买单10月16日监管向机构下发《机构监管情况通报》，一共揪出5家机构，包括3家券商、2家基金。其中G1券商因为高管拒不配合核查，被从严约谈；H券商和G2券商只收到警示。

3、A股明年怎么走？多家龙头券商最新研判A股

　　来源：@第一财经日报微博#中信证券称A股结构性转机在增多# 【A股明年怎么走？#多家龙头券商最新研判A股# 】进入11月，券商策略会密集召开，集中研判明年的A股市场走势。据第一财经初步梳理，近期，中信证券、中信建投、华泰证券、申万宏源等陆续召开2027年投资策略会。会上，对于A股市场，券商集中探讨的话题包括：当前的市场调整是否将持续到明年？A股明年是否仍具有结构性机会，全年市场走势如何？总体来看，多家龙头券商均表态看好明年的A股投资机会。例如，中信证券认为，2027年，A股结构性转机在增多，市场呈现“K型收敛”特征。

4、花旗加大对中企出海服务投入，在华独资券商2027年下半年有望开业

　　界面新闻记者 | 冯丽君第二十一届花旗中国峰会近日在上海举办，花旗日本、北亚及澳洲地区企业银行业务主管卓健勋、花旗投资银行中国市场业务主管袁峥怡在会上接受界面新闻等媒体采访，分享了中国企业出海新趋势等观察。中国市场是花旗全球第二大国际市场，仅次于英国，也是其领先的企业银行业务市场。“花旗在中国的企业银行业务，既服务中国企业出海，也满足海外跨国公司在华需求。五年来，花旗在中国的企业银行收入已经翻倍。”卓健勋介绍称，花旗在90多个市场设有持牌机构，能够覆盖客户在180个国家和地区的银行需求，全球流动资金流转规模逾6万亿美元。这样的全球规模与能力，正契合中国企业较强的全球化需求。

5、这家券商被重罚新开户暂停3个月多名高管被谈话

　　11月11日，湖南证监局披露两张罚单，直指湘财证券在经纪业务内控、异常交易管控、信息技术合规、员工廉洁从业等方面存在多项合规短板，并开出监管罚单。监管调查认定，湘财证券四项主要违规问题包括：一是与经纪业务相关的内部控制执行不到位；二是客户异常交易行为管理落实不到位；三是信息技术合规与风险管理不到位；四是对员工廉洁从业管理不到位。