文|消金界

2024年上半年，多家消金公司增长不及预期，甚至出现负增长。除去净息差收窄、贷款利率下行、行业资产荒等普遍性问题，采用线下方式作业的消金公司，不同于线上的全流程自动化系统，有着一套完全不同的展业逻辑。

具体来说，线下展业更多依托的客户经理或者渠道。有人的地方就有江湖，因此流传着不少逸闻趣事：

“跟谁关系好，就给谁审批。”

“月底为了冲业绩，不打客户流水就批款。”

“自掏腰包，贴钱让用户提款。”

“全员授信冲业绩。”

综合来看，想要线下展业，既需要一套完善的规章制度和激励措施，对客户经理和渠道进行把控；又需要及时调整产品的风控及运营策略，合理把控风险，其难度超过线上展业。

01消金线下业务“腰斩”

2024年上半年，多家消金公司增长不及预期，甚至出现负增长。消金界了解到，其中线下展业的消金公司，业绩多出现下降，甚至“腰斩”。

比如，截至2024年上半年，长银五八消费金融公司实现营业收入13.55亿元，比下降11.2%；净利润1.50亿元，同比下降66.3%。

这只是财报上的体现。而有的消金公司，虽然表面上看，业绩上还呈增长态势，但其实已经走上了下坡路。

具体说来，线下的产品，通常件均高，期限长（通常2-3年期），有一些还支持先息后本、还本付息，因此在风险表现上有一定的滞后性。

比如，近日一家消金公司的线下从业者表示，该公司线下产品的逾期率升至2%，但是真实逾期率已达7%-8%。甚至有员工表示，“只要能还得上利息的，都是好客户”。在这种情况下，线下作业大的真实逾期情况不容乐观。

02调整放款预期

今年以来，由于城农商行逐渐下沉客群，一些消金也不得已采取更加下沉的策略。

比如，长银五八消金将客群从“外卖、客运、网约车、理发”群体，逐渐放宽至饭店、便利店、名酒、日化等零售与批发场景。湖北消金与之对标，将“新市民”产品放宽至平台工人、产业工人、服务业和销售业人员。南银法巴消金也面向出租车等客群推出专享消费贷款业务。

宁银消金则更多聚焦于“特色产业”，比如“箱包之都”河北白沟、“世界中医药之都”安徽亳州，围绕产业集群集中授信。

今年以来，杭银消金的线下进件也进行了调整，逐渐暂停了尊享贷A类（公积金类）产品，开始做尊享贷B（经营类）产品。来自杭银消金内部的员工表示，公司在客群上也放得很开。

在这一形势下，不少消金公司纷纷调整预期。

首先是线下业务线收紧。

以老牌的兴业消金为例，2023年末，其线下业务贷款余额为616.34亿元，在总贷款余额中的占比为71.33%，较上年末82.90%下降11.57%。此外，中银、中邮消金也都转换业务模式，如今线上业务占比都已过半。因此这些机构的线下业务相对缩减，以期降低风险。

其次是线下放款预期降低。

以杭银消金为例，该机构将进一步调整线下放款量。截至2024年一季度，其线下尊享贷余额占比进一步降至18.27%。有消息称，该公司已将此前的“线下年放款量100亿元”的目标下调至“60亿元”。

03线下展业的渠道之争

线下展业的时候，是否与渠道合作，历来是各家争论不休的问题。

通过渠道能快速做大规模，但消金公司与渠道方通常采用代偿的方式合作。甚至一些渠道明白了消金产品的审批逻辑，通过美化资料，帮助客户获得贷款，这也间接提高了坏账水平。

因此，从一定程度上说，渠道在帮助消金公司掩盖真实不良的同时，也造成消金公司被渠道所绑架。一旦经济下行，渠道不愿意进行代偿，消金公司的真实不良将会暴露。

比如，消金界了解到，近期某家消金内部正在进行一场这样的博弈。

此前，该消金公司内部存在一条“铁律”：回访时只要查出和中介合作，相关人员便会被降职、开除处理。而随着新领导的到来，逐渐更改了这一规则。甚至一些地区默认做渠道单。在这一过程中，大批城市经理离职。博弈还在继续中。行情渐入低谷，这样的矛盾恐将更加激烈。

从业绩腰斩的消金公司中可以看出，想要线下展业，这并非一件容易的事。其真实的风险水平，要过很久才会显现出来。而从过往的经验，目前可以得出的结论是，不管是否是与渠道进行合作，对内部人员的管理，才是第一位的。